Evaluation de l'option sur contrat notionnel : analyse comparative des approches stochastiques ...

Les modèles discrets de déformation de la structure des taux offrent un cadre d'analyse propice à l'évaluation des actifs contingents. Dans cet article, les auteurs proposent une discussion sur la validité opératoire de ces modèles et envisagent leur extension à l'évaluation de l'option sur contrat notionnel. Des simulations permettront, par la suite, d'apprécier l'aptitude de chaque modèle à remplir sa fonction de valorisation face à la diversité des situations imposées par l'environnement économique étudié.