Liquidité, Bâle III et modèles ALM : l'exemple du financement des particuliers
Créé le
05.02.2013-
Mis à jour le
13.02.2013Longtemps concentrée sur le risque de taux, en particulier des prêts immobiliers, la modélisation ALM intervient depuis la crise sur de nombreux enjeux. Une meilleure gestion du risque de liquidité est au cœur de toutes ces évolutions.
Au cours des deux dernières décennies, les banques internationales se sont dotées d'équipes ALM[1] intégrant des collaborateurs ayant des compétences en modélisation. Ces équipes ALM ayant pour objectif de gérer trois risques financiers des bilans bancaires (taux, liquidité, change), la modélisation ALM regroupe deux ensembles de compétences :
d'une part, les modèles de marché empruntés aux métiers de capitaux (modèles dérivés de Black & Scholes) permettent ...
